TIGO Nasdaq Russell 1000 Konferencja wynikowa
Millicom (TIGO) · wyniki II kw. 2026 i wycena
Cena akcji: $77.38 · 2026-11-02
Wyniki II kw. 2026 vs I kw. 2026 · poprzedni kwartał · opublikowano 6 sie 2026 i 12 maj 2026
Operating income up 5.9% on the previous quarter, guidance raised. Management sounded cautious, though noticeably more positive answering analysts.
Na razie dostępna jest tylko podstawowa analiza tej spółki.
1 · Liczby
+5,9%
Zysk operacyjny vs I kw. 2026
Prognoza podniesiona
Zysk operacyjny 452,0 mln vs 427,0 mln
Przychody +9,8%
2 · Jak mówił zarząd
Ostrożny
Among the least upbeat of all company calls
Answers to analysts: very upbeat, and more positive than the script.
Last call it was different: script and answers matched.
3 · Co się wyróżniło
Główny temat
Operating performance drove record equity free cash flow while adjusted EBITDA margin remained solid at 46.3% despite Colombian integration…
Wycena
Czy akcje Millicom są niedowartościowane?
Odwrócony DCF. Wolne przepływy pieniężne z ostatniego pełnego roku obrotowego (2025-12-31), powiększane przez 10 lat, zdyskontowane, plus wartość rezydualna. „Wzrost implikowany” to tempo, które zakłada obecna cena.
Przy wzroście 1,1% rocznie (3-letni wzrost przychodów) wartość godziwa z modelu to $47.91 na akcję — kurs jest o 62% powyżej niej. Obecna cena zakłada wzrost o 5,5% rocznie.
Aktualna cena
$77.38
zamknięcie z 2026-11-02
Rynek zakłada wzrost o iRoczny wzrost wolnych przepływów pieniężnych przez następne 10 lat, który zakłada dzisiejsza cena akcji. Jeśli uważasz, że spółka będzie rosła szybciej, akcja jest w tym modelu tania; wolniej — droga.
+5,5% przez 10 lat
Wartość godziwa / akcję
$47.91
Kupuj poniżej
$35.93
Cena vs wartość godziwa
Przewartościowana 62%
Cena vs cena zakupu
Przewartościowana 115%
Między wierszami
-
Prognoza
Capital spending is near 11% of revenue now and is expected to reach about 12% for the full year.
Cytat ze źródła
“Today, you will see more or less 11%, I mean, including the new perimeter of CapEx over revenues, and we expect to be full year around 12%.”
-
Prognoza ↑
Equity free cash flow guidance was raised to $1.1.
Cytat ze źródła
“And if you think about it, we raised our guidance of equity free cash flow to $1.1.”
-
Liczba
Service revenue reached $2 billion, growing 5% organically year-over-year, which marks the company's strongest organic growth since 2021.
Cytat ze źródła
“At the group level, service revenue reached $2 billion, growing 5% organically year-over-year, our strongest organic growth since 2021.”
Ton
Jak optymistyczny był język w porównaniu z innymi spółkamiiTon to liczba pozytywnych słów finansowych minus liczba negatywnych, skorygowana o długość tekstu. Zarządy zwykle mówią pozytywnie, więc etykiety porównują każdą konferencję z ostatnimi konferencjami wszystkich spółek: „typowy” to środkowa trzecia, „bardzo optymistyczny” to najlepsze 10%, „ostrożny” to najsłabsze 10%.. Kropka: II kw. 2026. Pierścień: I kw. 2026.
Management was more positive answering analysts than in its script — usually a sign it was comfortable with the details it was asked about.
Zdania, które wpłynęły na ton
“As part of Coltel integration, we deliberately reduced promotional activity to avoid overlapping commercial offers between the 2 brands.”
“But for urban areas, it is very difficult or it is a very, very poor experience compared to fiber still.”
“In Home, the challenge is a little bit different and the result does have a one-off.”
Wszystkie liczby
USD · ROIC.AI fundamentals (NASDAQ:TIGO, period end 2026-06-30)
| Pozycja | II kw. 2026period end 2026-06-30 | I kw. 2026period end 2026-03-31 | Zmiana | II kw. 2025 | r/r |
|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 2,18 mld | 1,99 mld | +9,8% | 1,37 mld | +59,4% |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 1,64 mld | 1,51 mld | +8,9% | 1,05 mld | +55,7% |
| Zysk operacyjny | 452,0 mln | 427,0 mln | +5,9% | 341,0 mln | +32,6% |
| Zysk na akcję | 0,65 | 0,65 | −0,3% | 4,05 | −84,0% |
| C/Z | — | — | — | — | — |
Tematy
Najczęściej omawiane teraz
- Nowe At the same time, Millicom completed the harmonization of subscriber reporting standards across the organization, improving consistency and…
- Paraguay, Colombia, Bolivia, those are the 3 countries where I always want to be a little bit conservative as currencies...
- Last quarter, I spoke about the strength of Millicom's operating model and its ability to keep growing while integrating new...
- As part of Coltel integration, Millicom deliberately reduced promotional activity to avoid overlapping commercial offers between the 2…
- From the countries, Millicom started the purchase order review as you may understand, at the beginning, there was a lot...
Zniknęło od I kw. 2026
- Słabnie From an operational standpoint, postpaid net additions amounted to $5.6 million, while home net adds amounted to $1.5 million.
- Słabnie This robust top line performance combined with Millicom's entirely focus on cost efficiency delivered expanding operating leverage.
- Słabnie This significant increases reflect the relevance of the Colombia acquisition and the opportunity that lies ahead.
- Słabnie All that translates to an adjusted EBITDA margin of 43.2%, a robust result particularly given that Millicom incurred nearly $70...